La gestión de entidades y la complejidad corporativa

El Índice Global de Complejidad Corporativa 2023 de TMF Group analiza 292 indicadores diferentes relacionados con la complejidad corporativa. Nuestro análisis abarca las tres áreas principales de la administración de negocios, y asigna una puntuación de complejidad a cada una de las jurisdicciones evaluadas.

Este artículo se centra en la primera área de negocios clave que analizamos en el informe: la gestión global de entidades. Analizaremos algunas de las perspectivas del Índice Global de Complejidad Corporativa (GBCI) de este año, junto con los comentarios de nuestros expertos en la materia.

La constitución y la operación de los negocios se han mantenido estables en 2023
A nivel global, los pasos que una compañía extranjera toma para establecerse en una jurisdicción se han mantenido estables en comparación con el año anterior. Esto incluye el tiempo necesario para constituir una empresa, el número de organismos necesarios para registrarse y el tipo de profesionales requeridos durante el proceso.

Hubo un ligero aumento en el número de jurisdicciones que requieren contacto con el gobierno nacional durante el proceso de constitución, aumentando del 68 % en 2020 al 73 % en 2023. Esta cifra se mantuvo estable año tras año en América del Norte, mientras que América del Sur y EMEA han registrado aumentos. Cabe destacar que en APAC, el número de jurisdicciones que requieren que las empresas contacten a los gobiernos durante el proceso de constitución ha disminuido del 86 % en 2020 al 57 % en 2023.

Más gobiernos buscan atraer negocios por medio de iniciativas como la digitalización

Hay indicios de que la gestión de entidades se está simplificando en algunos lugares y de algunas formas, como por medio del aumento de la digitalización, y se está tornando más difícil en otros, con mayor burocracia en algunas ubicaciones.

Observamos una tendencia continua de las jurisdicciones a trasladar sus procesos de constitución y otros elementos operativos a sistemas digitales, facilitando los pasos para las empresas extranjeras. Desde 2020, hay más jurisdicciones en las que la presentación de documentos oficiales ante las autoridades se realiza de forma electrónica o por internet, lo que aumentó del 71 % en 2020 al 78 % en 2023.

En Colombia, con toda la documentación necesaria, el registro en línea para las nuevas entidades en la Cámara de Comercio puede gestionarse en tres días, lo que contradice la tendencia histórica entre las jurisdicciones sudamericanas. Al igual que en Vietnam, la mayoría de las autoridades han establecido sistemas oficiales en línea para la carga y actualización de nuevas regulaciones y mejores prácticas, así también como para la realización de procedimientos de concesión de licencias, lo que ha creado un proceso más cómodo y transparente para las compañías extranjeras.

Los gobiernos impulsan iniciativas para aumentar la IED a pesar de la desaceleración económica global

Otro motivo por el que algunas jurisdicciones se están simplificando para la gestión de entidades es el interés de los gobiernos para atraer negocios e inversiones extranjeras. Incluso en jurisdicciones donde operar es tradicionalmente complejo, como Francia, los gobiernos han emprendido iniciativas para atraer entidades extranjeras.

En líneas generales, la ley corporativa en Francia se orienta más hacia el consumidor y el ciudadano, mientras se intenta mejorar el atractivo del país para las empresas. En los últimos años, la ley corporativa francesa estuvo gobernada por dos tendencias principales: la modernización y la simplificación por un lado, y la lucha contra la corrupción y el fraude por otro.

Nuestros equipo de especialistas en Malasia señalan que, dadas las posibilidades de una desaceleración mundial en 2023, el nuevo gobierno anunció que restablecer la confianza de los inversores y aumentar la IED figuran entre sus principales prioridades. Entre ellas, el establecimiento de un régimen especial de inversión para atraer más inversiones de alto valor añadido que generen oportunidades de empleo mejor remunerado.

Un aumento de los requisitos normativos a nivel global puede aumentar la complejidad, en especial al abrir una cuenta bancaria

Si bien observamos que algunas jurisdicciones avanzan hacia un proceso de constitución simplificado para las empresas extranjeras, aproximadamente la mitad (49 %) de los expertos de TMF Group predicen que la gestión de entidades será más compleja en los próximos cinco años.

Los mayores aumentos regionales año tras año se observaron en APAC, donde esto aumentó del 14 % en 2022 al 43 % en 2023. En Australia, por ejemplo, el compromiso del gobierno para introducir un registro público de UBO es probable que aumente el nivel de datos exigidos a las empresas extranjeras que operan en el país.

La creciente adopción de requisitos de cumplimiento globales hará más compleja la gestión de las entidades a nivel local, al tiempo que hará de las jurisdicciones lugares más atractivos para hacer negocios gracias a su mayor transparencia.

En Hong Kong, la tendencia a hacer más estrictas las verificaciones de diligencia debida, los requisitos KYC y la supervisión de las transacciones ha añadido significativamente la carga de la diligencia debida de los clientes, así como la supervisión continua de las actividades para los proveedores de servicios corporativos. Esto se traduce en una necesidad de mayores recursos y esfuerzos para que las empresas sigan cumpliendo las normas.

El número de jurisdicciones en las que las empresas están obligadas a presentar informes para la Ley de Cumplimiento Fiscal de Cuentas Extranjeras (FATCA) y el Estándar Común de Información (CRS) de la OCDE ha aumentado año tras año hasta llegar a casi todas las jurisdicciones (96 %) en 2023.

La apertura de una cuenta bancaria es un factor clave de complejidad en un número de jurisdicciones cada vez mayor. En Austria, por ejemplo, la apertura y el funcionamiento de las cuentas bancarias, se han vuelto más complicados debido al aumento de los requisitos KYC y a la supervisión por parte de los bancos.

En los últimos años, el tiempo que se tarda en abrir una cuenta bancaria desde el extranjero ha aumentado en muchos lugares del mundo. En 2020, el tiempo promedio era inferior a un mes en el 65 % de las jurisdicciones, y solo el 44 % decía lo mismo en 2023.

Expectativas de que las inversiones extranjeras en las jurisdicciones continuarán aumentando

Aunque existe la expectativa de que la gestión de entidades se vuelva más compleja a escala mundial en los próximos años, el 80 % de los expertos de TMF Group siguen siendo positivos en cuanto a que se producirá un aumento de la inversión en su jurisdicción en los próximos cinco años. Se trata de una disminución en comparación con las expectativas generales de aumento de la IED de la encuesta del año pasado (87 %), pero sigue representando bastante optimismo.

A nivel regional, este sentimiento se percibe con más intensidad en América del Norte (93 %) y menos en América del Sur (56 %). Esto demuestra que, a pesar del aumento del cumplimiento global y de las complejidades que conlleva, pueden seguir siendo lugares atractivos para hacer negocios.

El Índice Global de Complejidad Corporativa 2023

Este artículo contiene información extraída del último informe elaborado por TMF Group: el Índice Global de Complejidad Corporativa 2023.

Obtenga información sobre la clasificación, el analisis y las tendencias globales del GBCI que le ayudarán a lidiar con los niveles de complejidad del cumplimiento corporativo internacional. Descargue el informe completo aquí.

Para saber más sobre los factores que impulsan la complejidad empresarial en las jurisdicciones que le interesan, explore nuestro Complexity Insights Dashboard (en inglés).